O maior grupo siderúrgico do mundo ArcelorMittal espera uma melhora na performance do setor industrial brasileiro na segunda metade do ano, algo que deve ajudar os produtores de aços planos do Brasil a evitar concessões de descontos em seus preços no período.

“Temos sinalização de vários clientes nossos de que o pessoal vai ter que voltar a produzir com o final desses feriados forçados” causados pelos jogos da Copa do Mundo no Brasil, disse em entrevista à Reuters o presidente da ArcelorMittal Brasil, Benjamin Baptista.

“Todo mundo reduziu seus níveis de estoque até agora, mas a medida que a atividade econômica comece a se recuperar, com os pedidos de fim de ano, a expectativa é que teremos uma melhoria na atividade industrial a partir de agosto”, disse Baptista, que também é presidente para o segmento de aços planos da companhia para América do Sul.

Relatório do Goldman Sachs no final de junho apontou para possibilidade das usinas produtoras de aços planos — Usiminas, CSN e ArcelorMittal — terem de conceder descontos sobre seus preços nos próximos meses diante da demanda interna pouco pujante e importações elevadas.

Baptista, porém, afirmou que se houver confirmação da expectativa de melhora na atividade industrial do país, “não vejo razão para isso acontecer (concessão de descontos)”.

Ele citou que os preços de matérias-primas pararam de cair e que o mercado tem visto melhora nos preços do minério de ferro, que na sexta-feira fecharam a terceira semana consecutiva em alta, subindo aos maiores níveis desde o final de maio.

Além disso, as montadoras brasileiras, grandes clientes da ArcelorMittal, esperam alta de 13,2 por cento na produção de veículos no segundo semestre sobre a primeira metade de 2014, de acordo com estimativas divulgadas nesta segunda-feira. Porém, a melhora não será suficiente para reverter uma queda de 10 por cento prevista pelo setor para o ano todo.

A indústria automobilística teve o pior semestre em vendas desde 2010. Foi licenciado 1,662 milhão de veículos, incluindo caminhões e ônibus. Há quatro anos, o resultado acumulado no primeiro semestre tinha ficado em 1,579 milhão de unidades. Em relação à primeira metade de 2013, há uma queda de 7,6% nos negócios.

O resultado só não foi pior porque as montadoras intensificaram as vendas a frotistas, especialmente locadoras. Em junho, mais de 30% das entregas de automóveis novos foram para empresas. A participação do consumidor pessoa física ficou pouco abaixo de 70%.

Segundo fontes do mercado, a média de vendas para pessoas jurídicas está em 27%, em comparação a 24% em 2013. “É um tipo de venda que faz volume, mas é pouco rentável”, informa uma fonte do setor.

Apesar da participação maior dos frotistas nos negócios e da redução da produção com férias coletivas e dispensa temporária de trabalhadores nas fábricas, os estoques ainda são elevados. No fim de maio, montadoras e revendedores tinham 400 mil carros nos pátios, o equivalente a 41 dias de vendas.

Os dados de junho serão divulgados segunda-feira pela Associação Nacional dos Fabricantes de Veículos Automotores (Anfavea), mas a expectativa de lojistas é de que não tenham baixado significativamente.

A entidade também deve rever suas projeções para o ano, de uma alta de 1,1% nas vendas em relação a 2013 para uma queda de cerca de 5%, o que significará quase 190 mil veículos a menos.

IPI mantido

Na tentativa de amenizar o cenário de queda, o ministro da Fazenda, Guido Mantega, anunciou na segunda-feira a manutenção do corte do Imposto sobre Produtos Industrializados (IPI) para os automóveis. As alíquotas deveriam ter voltado hoje aos índices de 7% a 13% cobrados até o fim de 2012, mas foram mantidas em 3% a 10%. Uma correção já havia ocorrido em janeiro.

A medida, segundo executivos do próprio setor, não deve impulsionar as vendas, mas apenas estancar um pouco a queda. Nos seis primeiros meses do ano, os comparativos mês a mês com 2013 foram negativos. No mês passado as vendas somaram 263,5 mil veículos, o pior resultado para junho também desde 2010.

O volume é 10% menor que o de maio e 17,2% inferior ao de igual mês de 2013. Só o segmento de automóveis e comerciais leves vendeu 251 mil unidades, 9,8% abaixo dos números de maio e 17,2% inferior ao de um ano atrás.

“A única chance de uma melhora nos negócios é uma ação que ofereça juros menores e mais prazos para o financiamento”, diz Paulo Roberto Garbosa, da consultoria automotiva ADK. Há alguns meses, os bancos tentam com o governo mudar as regras para a retomada dos veículos cujos compradores estão inadimplentes. Se conseguirem, prometem liberar mais crédito a custo mais baixo.

Com a desvalorização do dólar e os preços em queda no mercado internacional, as importações diretas de aço estão em alta no país. Em maio foi verificado o maior volume de desembarques desde 2010, ano em que as compras externas atingiram níveis recordes. Apesar disso, o atual momento da economia brasileira poderá evitar uma nova invasão.

No mês passado, as importações atingiram 416 mil toneladas de aço. O volume representa incremento de 56% frente ao mesmo intervalo do exercício passado, quando ele somou 266 mil toneladas, conforme dados do Instituto Aço Brasil (IABr). Este montante é somente menor do que as 432 mil toneladas verificadas em dezembro de 2010.
Entre janeiro e maio as importações totalizaram 1,657 milhão de toneladas. O número representa incremento de 15% na comparação com o mesmo intervalo do ano passado, quando ele atingiu 1,440 milhão de toneladas, marcando também o maior patamar verificado para o período desde 2010 (2,3 milhões de toneladas).
Entre os fatores que estão impulsionando a entrada de aço importado no país está a desvalorização do dólar frente ao real durante 2014. Enquanto no final do ano passado a cotação da moeda norte-americana estava entre R$ 2,30 e R$ 2,40, atualmente ela está em aproximadamente R$ 2,20.
Para o analista da Tendências Consultoria, Bruno Resende, o desempenho do câmbio abriu uma janela de oportunidades para as importações, uma vez que ele torna o produto estrangeiro mais competitivo. Na avaliação do especialista, os importadores aproveitaram o momento de baixa do dólar para antecipar a compra de aço no mercado externo.
Além disso, no mercado internacional a cotação do aço está em baixa, reduzindo a diferença com os preços domésticos. A retração é verificada principalmente no mercado chinês, maior consumidor de produtos siderúrgicos do planeta.
De acordo com Resende, deverá ser verificado um aumento na participação das importações no consumo interno. Porém, ele ressalta que as siderúrgicas ainda têm ‘gordura’ para queimar e evitar um avanço ainda maior.
Entre as medidas que poderão ser adotadas está a aplicação de reajustes menores do que os previstos. Além disso, o especialista não descarta a aplicação de descontos por parte das usinas para evitar as importações.
Apesar do aumento, para o analista-chefe da SLW Corretora, Pedro Galdi, o atual momento da economia brasileira deverá inviabilizar uma nova invasão do aço importado, pelo menos no curto prazo. Entre os fatores está a perda de ritmo da produção industrial, sobretudo do setor automotivo, que é o principal consumidor de aço no país.
Produção – Enquanto as usinas brasileiras produziram 0,8% menos aço bruto entre janeiro e maio em relação ao mesmo intervalo do ano passado, a produção global cresceu 2,4% na mesma base de comparação, conforme informações da Wolrd Steel Association (Worldsteel). Foram produzidas nas siderúrgicas filiadas à entidade internacional 684,239 milhões de toneladas de aço nos primeiros cinco meses de 2014, ante 668 milhões de toneladas no mesmo intervalo do exercício passado.
Somente a China foi responsável por 342,5 milhões de toneladas entre janeiro e maio. O volume representa incremento de 2,7% em relação os cinco primeiros meses de 2013, quando ele totalizou 333,4 milhões de toneladas.